创始人与成长型企业
将市场机会、单位经济效益、资金可维持期及里程碑，与下一阶段所需资本相衔接。
面向企业主
正在为您的企业寻找投资？
请告诉我们您希望融资的用途、所需资金规模和时间安排。我们先了解简要情况，本阶段无需提交文件。
融资准备与执行
向资本提供方呈现可评估的融资依据。
投资者需要可信的价值实现路径，贷款机构需要可信的偿还路径。我们将您的增长计划转化为同时回答两者的财务及商业方案。
成熟企业
在清楚了解现金产生及债务承受能力的基础上，为产能、收购、国际扩张或再融资筹资。
发起人与管理团队
为交易、项目或投资平台建立融资论证，使所有权与执行责任保持一致。
资本结构优先
为下一阶段配置适当资本。
融资途径塑造所有权、现金流及战略灵活性。我们在企业接触市场前比较各项选择。
为增长提供资本，同时引入所有权参与。
适用情形
扩张、收购、新市场，或投资需求超过近期现金产生能力的企业。
我们检验什么
估值、稀释、控制权、投资者参与、后续融资及最终退出途径。
我们准备什么
投资论证、整合财务模型、股权结构表、投资者演示材料及有序的数据室。
您将获得
完整的融资工作流程。
从首个财务模型到最终商业讨论，我们准备材料、组织流程，并始终聚焦融资目标。
01
融资准备诊断
评估财务信息、融资需求、所有权、管理能力，以及可能延误或削弱融资的缺口。
02
整合模型与融资计划
将损益表、资产负债表及现金流量表，与资金来源及用途、债务偿付、稀释及下行情景连接。
03
投资者及贷款机构材料
准备简洁的项目简介、演示材料及财务说明，并以结构化数据室和一致的运营证据支撑。
04
筛选与接洽
按行业、阶段、单笔规模、工具及地域建立交易对手名单。协调引荐、信息请求及跟进。
05
条款清单与执行支持
比较估值、契约、担保、控制权及条件。协调尽职调查，以及推进文件签署和资金到位的时间安排。
从首次讨论到执行
委托如何开展
诊断
商定融资目标、所需信息、准备缺口及委托范围。
准备
开展有针对性的讨论前，建立模型、资本结构、材料及数据室。
接洽
接触匹配的投资者或贷款机构、管理问题并推进最相关的对话。
执行
比较条款、协调尽职调查，并通过各项交割工作推进商定融资。
委托示例
€3m 扩张。一份完整衔接的资本计划。
一家葡萄牙制造商希望扩大产能并进入新市场。任务是为设备、营运资金周期及启动成本融资，同时不使资产负债表负担超过企业的偿还能力。
我们建立运营及现金流模型，测算股权和债务需求，检验较慢增长情景，并准备投资者及贷款机构评估计划所需的信息。
仅为配置示例，并非已获得融资或拟议要约。实际条款及资本组合取决于企业、尽职调查及交易对手。
两侧总额均为 €3.0m
来源
股权€1.2m
债务€1.8m
用途
设备€2.0m
营运资金€0.6m
市场启动€0.4m
如担保支持融资适用，担保支持的是上方列示债务，不再重复计为资金来源。
什么样的资本适合您的企业？
发展业务、收购企业或调整股东结构。了解每个选项中需要关注的重点。
什么样的资本适合您的企业？
发展业务、收购企业或调整股东结构。了解每个选项中需要关注的重点。
只有当您选择将答案用于表单时，它们才会转入咨询表单。此前，答案仅保留在此流程中。
资金流向
请选择此步骤的答案。如果尚不清楚，请选择对应选项。
一笔交易的两个视角 | 假设案例
我的股东想退出，但企业仍需继续投资
看看 300 万欧元如何同时支持增长与股东退出。比较不同的重点与视角。
一笔交易的两个视角 | 假设案例
我的股东想退出，但企业仍需继续投资
看看 300 万欧元如何同时支持增长与股东退出。比较不同的重点与视角。
假设一家企业希望投资 160 万欧元，现有债务为 100 万欧元，并需要向退出股东支付 900,000 欧元。在这个假设示例中，一位新股东投入 300 万欧元支持这三个目标。这笔资本不是新增贷款；投资者取得多少股份，需要另行协商。
待分配金额
€3,000,000
投资企业
€1,600,000
53.3%
向出售方付款
€900,000
30%
向债权人付款
€500,000
16.7%
这一选择能实现什么
这笔 300 万欧元的交易向退出股东付款，提供 160 万欧元投资预算，并偿还 500,000 欧元债务。企业保留增长计划，也获得更充足的现金余地。
160 万欧元投资将如何转化为产能、客户或生产效率？
为沟通提供依据： 投资计划与预算、财务报表与现金预测、股权价格及债务还款安排。
现金余地也会随之改变
偿债前现金：每年 €500,000。交易后偿债款项：每年 €100,000。
交易前€300,000
交易后€400,000
线条表示零点。图表不包含第 2 年向出售方支付的款项。
示例假设与计算局限
初始年度偿债款项为 200,000 欧元。偿还部分债务后，年度款项按剩余债务比例降至 100,000 或 40,000 欧元。这些是原创示例的假设，并不代表市场上可获得的条件。扣除经常性投资、税费及营运资金后，基准情景的偿债前现金为 500,000 欧元，不利情景为 250,000 欧元。交易为新增投资提供资金，不假定投资立即产生回报。第 2 年的现金创造额保持不变。累计余额假设保留第 1 年全部现金结余，未计入余额利息、分配款项或结余的其他用途。未计算交易成本、罚金或经营变化。
取得的股份、董事会安排及须事先同意的事项，需另行协商。资金用途并不决定谁控制企业。
资本与决策
出售少数股权：我的企业会有什么变化？
保留大部分股份，并不意味着每项决定都由您掌握。看看哪些事项值得与新股东讨论。
资本与决策
出售少数股权：我的企业会有什么变化？
保留大部分股份，并不意味着每项决定都由您掌握。看看哪些事项值得与新股东讨论。
了解新增股权融资，无需假定您已选择这条路径。出售的股份、董事席位与共同决策，是协商中的三个不同部分。
介绍一下您的企业
简要介绍即可。现阶段无需提供文件。
我们将初步评估企业及其融资需求。如果适合开展企业咨询或向独立基金及基金管理公司引荐，我们会与您联系，确定下一步。