Gründer und Wachstumsunternehmen
Verbinden Sie Marktchance, Unit Economics, Finanzierungsreichweite und Meilensteine mit dem für die nächste Phase erforderlichen Kapital.
Portugal / Unternehmensfinanzierung
Kapital aufnehmen, Partnerschaften aufbauen
Für Unternehmer, die ihre nächste Entwicklungsphase finanzieren möchten. Portus bietet Unternehmensberatung und stellt Unternehmen unabhängigen Fonds und Fondsgesellschaften vor.
Für Unternehmer
Suchen Sie Investitionen für Ihr Unternehmen?
Teilen Sie uns mit, was Sie finanzieren möchten, wie viel Kapital Sie benötigen und wann. Wir beginnen mit einer kurzen Beschreibung; Unterlagen sind in dieser Phase noch nicht erforderlich.
Kapitalreife und Umsetzung
Geben Sie Kapitalgebern eine Grundlage, auf deren Basis sie eine Finanzierungsentscheidung treffen können.
Investoren benötigen einen glaubwürdigen Weg zur Wertsteigerung. Kreditgeber benötigen einen glaubwürdigen Weg zur Rückzahlung. Wir machen aus Ihrem Wachstumsplan eine finanzielle und wirtschaftliche Entscheidungsgrundlage, die beiden Anforderungen gerecht wird.
Etablierte Unternehmen
Finanzieren Sie Kapazitäten, Akquisitionen, internationale Expansion oder Refinanzierung mit einem klaren Blick auf die Liquiditätsgenerierung und die Schuldentragfähigkeit.
Sponsoren und Managementteams
Entwickeln Sie die Finanzierungslogik für eine Transaktion, ein Projekt oder eine Investmentplattform, mit abgestimmten Eigentums- und Umsetzungsverantwortlichkeiten.
Kapitalstruktur zuerst
Das richtige Kapital für die nächste Phase.
Der Finanzierungsweg prägt Eigentumsverhältnisse, Cashflow und strategische Flexibilität. Wir vergleichen die Optionen, bevor wir das Unternehmen am Markt präsentieren.
Wachstumskapital - mit Unternehmensbeteiligung.
Wo es passen kann
Expansion, Akquisitionen, neue Märkte oder ein Unternehmen, dessen Investitionsbedarf dem kurzfristig erzielbaren Cashflow vorausläuft.
Was wir prüfen
Bewertung, Verwässerung, Kontrollrechte, Einbindung von Investoren, Folgefinanzierung und der Weg zu einem späteren Exit.
Was wir vorbereiten
Investment Case, integriertes Finanzmodell, Cap Table, Investorenpräsentation und ein strukturiert geführter Datenraum.
Ihre Leistungen
Der vollständige Prozess der Kapitalaufnahme.
Vom ersten Finanzmodell bis zur abschließenden kommerziellen Diskussion bereiten wir die Unterlagen vor, organisieren den Prozess und behalten das Finanzierungsziel im Blick.
01
Analyse der Kapitalreife
Bewerten Sie Finanzinformationen, Finanzierungsbedarf, Eigentumsverhältnisse, Managementkapazität und die Lücken, die eine Kapitalaufnahme verzögern oder schwächen könnten.
02
Integriertes Modell und Finanzierungsplan
Verknüpfen Sie Gewinn- und Verlustrechnung, Bilanz und Cashflow mit Kapitalquellen und Mittelverwendung, Schuldendienst, Verwässerung und Verlustszenarien.
03
Unterlagen für Investoren und Kreditgeber
Erstellen Sie einen prägnanten Teaser, eine Präsentation und eine finanzielle Argumentation, gestützt durch einen strukturierten Datenraum und konsistente operative Nachweise.
04
Zielgruppenansprache und Kontaktaufnahme
Erstellen Sie eine Liste potenzieller Gegenparteien nach Sektor, Entwicklungsphase, Ticketgröße, Instrument und Geografie. Koordinieren Sie Einführungen, Informationsanfragen und Nachverfolgung.
05
Unterstützung bei Term Sheet und Umsetzung
Bewertung, Covenants, Sicherheiten, Kontrollrechte und Bedingungen vergleichen. Die Due Diligence und den Zeitplan bis zur Dokumentation und Finanzierung koordinieren.
Vom Erstgespräch bis zur Umsetzung
Ablauf eines Mandats
Bedarfsanalyse
Finanzierungsziel, erforderliche Informationen, Bereitschaftslücken und Umfang des Mandats abstimmen.
Vorbereiten
Modell, Kapitalstruktur, Unterlagen und Datenraum erstellen, bevor gezielte Gespräche aufgenommen werden.
Ansprache
Passende Investoren oder Kreditgeber ansprechen, Fragen steuern und die relevantesten Gespräche weiterentwickeln.
Umsetzen
Konditionen vergleichen, die Due Diligence koordinieren und die vereinbarte Finanzierung im Rahmen der Closing-Arbeitsstränge vorantreiben.
Beispielmandat
Eine €3m-Expansion. Ein integrierter Kapitalplan.
Ein portugiesischer Hersteller möchte seine Kapazitäten erweitern und einen neuen Markt erschließen. Ziel ist es, Anlagen, den Working-Capital-Zyklus und Markteinführungskosten zu finanzieren, ohne die Bilanz über die Rückzahlungsfähigkeit des Unternehmens hinaus zu belasten.
Wir erstellen das Betriebs- und Cashflow-Modell, bemessen den Eigen- und Fremdkapitalbedarf, testen einen langsameren Hochlauf und bereiten die Informationen vor, die Investoren und Kreditgeber zur Beurteilung des Vorhabens benötigen.
Beispielhafte Mittelverwendung, keine gesicherte Finanzierung und kein Angebot. Die tatsächlichen Konditionen und der Kapitalmix hängen vom Unternehmen, der Due Diligence und den Gegenparteien ab.
Beide Seiten ergeben insgesamt €3.0m
Kapitalquellen
Eigenkapital€1.2m
Fremdkapital€1.8m
Mittelverwendung
Ausrüstung€2.0m
Betriebskapital€0.6m
Markteinführung€0.4m
Ist eine garantiebesicherte Finanzierungslinie angemessen, unterstützt die Garantie die oben ausgewiesene Verschuldung. Sie wird nicht erneut als Finanzierungsquelle berücksichtigt.
Entdecken Sie ein Projektbeispiel.
Alle FallbeispieleWelches Kapital passt zu Ihrem Unternehmen?
Wachsen, ein Unternehmen kaufen oder Gesellschafter wechseln. Erfahren Sie, worauf es bei jeder Option ankommt.
Welches Kapital passt zu Ihrem Unternehmen?
Wachsen, ein Unternehmen kaufen oder Gesellschafter wechseln. Erfahren Sie, worauf es bei jeder Option ankommt.
Ihre Antworten bleiben in diesem Ablauf, bis Sie sie in das Formular übernehmen möchten.
Wohin das Kapital fließt
Wählen Sie die Antworten für diesen Schritt. Wenn Sie etwas noch nicht wissen, wählen Sie die entsprechende Option.
Zwei Seiten einer Transaktion | Hypothetischer Fall
Mein Mitgesellschafter möchte aussteigen, doch das Unternehmen muss weiter investieren
Sehen Sie, wie €3 Millionen Wachstum und einen Gesellschafterausstieg finanzieren können. Vergleichen Sie Prioritäten und Perspektiven.
Zwei Seiten einer Transaktion | Hypothetischer Fall
Mein Mitgesellschafter möchte aussteigen, doch das Unternehmen muss weiter investieren
Sehen Sie, wie €3 Millionen Wachstum und einen Gesellschafterausstieg finanzieren können. Vergleichen Sie Prioritäten und Perspektiven.
Stellen Sie sich ein Unternehmen vor, das €1,6 Millionen investieren möchte, €1 Million Schulden hat und einem ausscheidenden Gesellschafter €900.000 zahlen muss. In diesem hypothetischen Beispiel bringt ein neuer Gesellschafter €3 Millionen für die drei Ziele ein. Dieses Kapital ist kein neues Darlehen; der Anteil des Investors wird separat verhandelt.
Aufzuteilender Betrag
3.000.000 €
In das Unternehmen investieren
1.600.000 €
53,3%
Verkäufer bezahlen
900.000 €
30%
Gläubiger bezahlen
500.000 €
16,7%
Was diese Entscheidung ermöglicht
Eine Transaktion über €3 Millionen zahlt den ausscheidenden Gesellschafter aus, finanziert das Investitionsbudget von €1,6 Millionen und tilgt €500.000 Schulden. Das Unternehmen behält seinen Wachstumsplan bei und gewinnt finanziellen Spielraum.
Wie führt die Investition von €1,6 Millionen zu mehr Kapazität, Kunden oder Produktivität?
Als Grundlage für das Gespräch: Investitionsplan und Budget, Abschlüsse und Liquiditätsprognose, Anteilspreis und Tilgungsplan.
Auch der finanzielle Spielraum verändert sich
Mittel vor Darlehenszahlungen: 500.000 € pro Jahr. Darlehenszahlungen nach der Transaktion: 100.000 € pro Jahr.
Vor der Transaktion300.000 €
Nach der Transaktion400.000 €
Die Linie markiert null. Das Diagramm enthält keine Verkäuferzahlungen in Jahr 2.
Annahmen und Grenzen der Beispielrechnung
Die ursprünglichen jährlichen Darlehenszahlungen betragen €200.000. Nach der Tilgung sinken sie proportional zur Restschuld auf €100.000 oder €40.000. Dies sind eigens gewählte Beispielannahmen und keine Aussage über verfügbare Konditionen. Die Mittel vor Darlehenszahlungen betragen im Basisszenario €500.000 und im ungünstigen Szenario €250.000, nach laufenden Investitionen, Steuern und Betriebskapitalbedarf. Die Transaktion finanziert die neue Investition; ein sofortiger Ertrag wird nicht angenommen. In Jahr 2 bleibt die Mittelgenerierung konstant. Der angesammelte Saldo setzt voraus, dass der gesamte Spielraum aus Jahr 1 einbehalten wird, ohne Guthabenzinsen, Ausschüttungen oder andere Verwendungen. Transaktionskosten, Vertragsstrafen und geschäftliche Veränderungen werden nicht berechnet.
Der erworbene Anteil, die Besetzung des Leitungsorgans und die zustimmungspflichtigen Entscheidungen werden separat verhandelt. Die Verwendung des Kapitals bestimmt nicht, wer das Unternehmen kontrolliert.
Kapital und Entscheidungen
Eine Minderheitsbeteiligung verkaufen: Was ändert sich in meinem Unternehmen?
Die Mehrheit der Anteile zu behalten klärt nicht jede Entscheidung. Sehen Sie, was Sie mit einem neuen Gesellschafter besprechen sollten.
Kapital und Entscheidungen
Eine Minderheitsbeteiligung verkaufen: Was ändert sich in meinem Unternehmen?
Die Mehrheit der Anteile zu behalten klärt nicht jede Entscheidung. Sehen Sie, was Sie mit einem neuen Gesellschafter besprechen sollten.
Betrachten Sie neues Eigenkapital, ohne sich schon auf diesen Weg festzulegen. Der verkaufte Anteil, Sitze im Leitungsorgan und gemeinsame Entscheidungen sind drei verschiedene Verhandlungspunkte.
Erzählen Sie uns von Ihrem Unternehmen
Ein paar Zeilen genügen. In dieser Phase sind keine Unterlagen erforderlich.
Wir prüfen zunächst das Unternehmen und seinen Finanzierungsbedarf. Wenn eine Unternehmensberatung oder eine Vorstellung bei unabhängigen Fonds und Fondsgesellschaften sinnvoll ist, melden wir uns bei Ihnen, um den nächsten Schritt festzulegen.